Ursprünglich war im Rahmen des JStG 2019 geplant¹, dass § 20 Abs. 2 EStG eine um­fas­sende Ver­schär­fung e­rfahren sollte. Ins­be­son­de­re der Ausfall von For­de­rungen² o. ä. sollte steuer­lich nicht mehr be­rück­sich­ti­gungs­fähig sein. Vor allem auf Druck der CSU setzte sich die Re­ge­lung je­doch nicht - bzw. nur ein­ge­schränkt - durch und wur­de aus dem JStG 2019 ent­fernt bzw. in mo­di­fi­zier­ter Form in das „Ge­setzes zur Ein­füh­rung einer Pflicht zur Mit­tei­lung grenz­über­schrei­ten­der Steuergestaltungen“³ ver­scho­ben. Demnach gilt nun Fol­gen­des:

Die Verluste aus den o. g. Vorgängen sind zwar steuerlich im Rah­men des § 20 EStG abzugsfähig, werden jedoch stark ein­ge­schränkt. So dürfen die o. g. Ver­luste nur i. H. von 10.000 € und nur im Rahmen des § 20 EStG - also mit anderen Kapitaleinkünften - ausgeglichen werden. Ein noch übrig­bleiben­der Verlust wird analog den Grund­sätzen des § 10d EStG in die Zukunft vorgetragen und kann künftig jähr­lich mit Ka­pi­tal­ein­künf­ten bis zu einer Höhe von 10.000 € ver­rechnet wer­den.

Ähnliches wie zum Ausfall von Forderungen regelt der Gesetzgeber auch für Ter­min­geschäfte (z. B. Aktienoptionen). Nach den Ausführungen des neuen § 20 Abs. 6 Satz 5 EStG gilt: Verluste aus Kapitalvermögen i. S. des § 20 Abs. 2 Satz 1 Nr. 3 EStG (Ter­min­ge­schäfte) dürfen nur i. H. von 10.000 € mit Ge­win­nen i. S. des § 20 Abs. 2 Satz 1 Nr. 3 EStG und mit Einkünften i. S. des § 20 Abs. 1 Nr. 11 EStG (Still­halter­prämien, die für die Einräumung von Op­tionen ver­ein­nahmt werden) aus­geglichen werden.

Die § 20 Abs. 6 Sätze 2 und 3 EStG (Verlustvortrag im Bereich § 20 EStG analog zu § 10d EStG) gelten sinngemäß mit der Maßgabe, dass nicht ver­rech­ne­te Ver­luste i. S. des § 20 Abs. 6 Satz 5 EStG (Optionsverluste) je Fol­ge­jahr nur bis zur Höhe von 10.000 € mit Gewinnen im Sinne des § 20 Abs. 2 Satz 1 Nr. 3 und mit Ein­künften i. S. des § 20 Abs. 1 Nr. 11 EStG ver­rech­net werden dürfen.